隨著中國汽車的保障供給，2024年的俄羅斯汽車總體銷量達(dá)到183萬輛，同比增長91%，創(chuàng)出近期銷量年度新高。2025年6月俄羅斯汽車銷量達(dá)到10萬輛的水平，同比下降31%，環(huán)比5月降2%。1-6月俄羅斯車市的累計銷量60萬輛，同比下降29%。

中國車企在2021年初在俄羅斯市場已經(jīng)逐步崛起的狀態(tài)，但份額在5%左右；2023年中國車企抓住了俄羅斯國內(nèi)市場需求相對旺盛，而供給不足的特征，實現(xiàn)了突破50%的份額；2024年自主品牌在俄羅斯6-9月的月度份額又突破了60%的份額，實現(xiàn)了中國車企強勢增長的表現(xiàn)，但2024年在4季度的自主份額持續(xù)下行；2025年1-6月微降到55%，6月自主車企在俄羅斯份額回升到57%。

2023年中國出口俄羅斯100萬輛車，自主的俄羅斯市場銷量48萬輛，銷量是中國自主出口量的48%。2024年中國出口俄羅斯128萬輛車，自主的俄羅斯市場銷量107萬輛，自主的俄羅斯市場銷量是中國自主出口量的84%。2025年1-6月中國出口俄羅斯18萬輛車，自主品牌俄羅斯銷量34萬輛，當(dāng)?shù)劁N量是中國出口的187%，終于實現(xiàn)了大幅去庫存的走勢，化解風(fēng)險。

一、俄羅斯市場總體走勢

1、俄羅斯車市月度走勢

俄羅斯車市的銷量呈現(xiàn)劇烈的波動狀態(tài)，近幾年跌宕起伏。2020年新冠疫情的爆發(fā)對俄羅斯車市帶來一定的影響，但是在2021年俄羅斯車市總體呈現(xiàn)相對較穩(wěn)的狀態(tài)。

2022年，隨著俄烏危機的爆發(fā)，整個俄羅斯車市進入了劇烈下滑的谷底階段，2022年部分的月度銷量達(dá)到了3萬輛左右的低水平。2023年俄羅斯車市逐步的恢復(fù)，到了月銷10萬輛左右的水平。2024年恢復(fù)到15萬輛左右的規(guī)模，但去年11-12月的表現(xiàn)相對來說較弱。

今年1-6月的俄羅斯車市的銷量在10萬輛左右呈現(xiàn)較平穩(wěn)走勢， 6月的俄羅斯車市走勢相對偏弱。

2、俄羅斯車市年度走勢

俄羅斯是老牌的世界超級大國，在科技等方面具有超強的世界優(yōu)勢，為中國汽車發(fā)展做出奠基性貢獻。

近幾年俄羅斯經(jīng)濟表現(xiàn)相對較弱，尤其本世紀(jì)以來俄羅斯市場表現(xiàn)逐步走差的狀態(tài)。隨著石油價格的高漲，在2008年俄羅斯汽車銷量達(dá)到近300萬輛的規(guī)模，2008年全球經(jīng)濟危機打斷俄汽車市場連年增長趨勢，年銷量止步階段性高點292.8萬輛；隨著2014年克里米亞危機后，年銷量規(guī)模由此前250萬輛級降至150萬輛級；而2022年俄烏沖突后，2022年年銷量觸底至當(dāng)年68.7萬輛；2023年俄羅斯汽車銷量回升至96萬輛。

隨著中國汽車的保障供給，2024年的俄羅斯汽車總體銷量達(dá)到183萬輛，同比增長91%，創(chuàng)出近期銷量年度新高。2025年6月俄羅斯汽車銷量達(dá)到10萬輛的水平，同比下降31%，環(huán)比5月降2%。1-6月俄羅斯車市的累計銷量60萬輛，同比下降29%。

3、俄羅斯車市自主品牌的出口與當(dāng)?shù)劁N售走勢

2023年中國出口俄羅斯100萬輛車，自主的俄羅斯市場銷量48萬輛，銷量是中國自主出口量的48%。2024年中國出口俄羅斯128萬輛車，自主的俄羅斯市場銷量107萬輛，自主的俄羅斯市場銷量是中國自主出口量的84%。2025年1-6月中國出口俄羅斯18萬輛車，自主品牌俄羅斯銷量34萬輛，當(dāng)?shù)劁N量是中國出口的187%，終于實現(xiàn)了大幅去庫存的走勢。

從2024年6月份關(guān)閉中亞灰色通過渠道，到2024年10月份提高進口汽車報廢稅的稅費，俄羅斯對中國車的態(tài)度逐步改變，俄羅斯也希望本土工業(yè)發(fā)展，因此利用稅收等手段結(jié)構(gòu)性引導(dǎo)，中國車企必須建廠投產(chǎn)，否則不好過，但建廠后的不確定時期，需要擔(dān)心是類似歐美車企俄羅斯資產(chǎn)的零元購了。

目前中國車企在俄羅斯表現(xiàn)很強，但近期已經(jīng)因為稅收等因素受阻，未來的風(fēng)險意識需要強化。中國車企在俄市場面臨的主要風(fēng)險是政治經(jīng)濟環(huán)境不確定性。具體而言，可分為宏觀經(jīng)濟波動和產(chǎn)業(yè)政策不確定性兩方面。俄羅斯的宏觀經(jīng)濟波動直接影響到汽車市場的需求，也帶來盧布匯率的波動風(fēng)險。俄羅斯的制造業(yè)產(chǎn)業(yè)政策則多有貿(mào)易保護主義痕跡，當(dāng)年有更需要鼓勵的歐美項目時，俄羅斯曾對中國車企在俄投資產(chǎn)生不利影響。在當(dāng)前俄汽車產(chǎn)業(yè)競爭力不足和供給結(jié)構(gòu)性短缺的背景下，需要提早研判形勢變化，提早預(yù)防未來可能有的相關(guān)政策風(fēng)險，安全第一。

二、俄羅斯市場結(jié)構(gòu)

1、俄羅斯市場份額走勢

俄烏沖突前，俄羅斯汽車市場長期被外資占據(jù)，格局較分散。俄羅斯車市的主要的競爭者是歐洲車企，以德系車和法系車等歐系車表現(xiàn)總體都是相對較強的狀態(tài)，尤其是我們看到包含德系車的歐系車總體占到了30%左右的水平，加上俄羅斯的本土車的26%，歐洲制造車型的俄羅斯表現(xiàn)相對較強。而韓系汽車表現(xiàn)相對強于日系車，韓系汽車達(dá)到了20%以上的份額，日系車在15%左右的份額水平。美系車總體表現(xiàn)相對較差，只是個位數(shù)兒的表現(xiàn)。俄羅斯本土車企表現(xiàn)相對較弱，僅有25%的份額。

但是在2023年之后，很多的外資車企暫時撤出，約定賣出股份給俄羅斯方面，因此這些合資與外資車企又轉(zhuǎn)到俄羅斯本土的車企的概念，因此俄羅斯本土車企份額迅速提升到40%左右。同時，伊朗車在2022年之后也有一定的進口，但是在2024年后，伊朗進口量劇烈的萎縮。

俄烏沖突后，因制裁和物料短缺，國際車企相繼退出俄市場。中國車企在2021年初在俄羅斯市場已經(jīng)逐步崛起的狀態(tài)，但份額在5%左右；2023年中國自主車企抓住了俄羅斯國內(nèi)市場需求相對旺盛，而供給不足的特征，實現(xiàn)了突破50%的份額；2024年自主品牌在俄羅斯6-9月的月度份額又突破了60%的份額，實現(xiàn)了中國車企強勢增長的表現(xiàn)。但2024年在4季度的自主份額持續(xù)下行，2025年1-6月微降到55%，6月自主車企在俄羅斯份額回升到57%。

2、俄羅斯新能源需求結(jié)構(gòu)分析

俄羅斯車市的新能源銷量相對較低，由于歐美日韓車企的新能源比較差，因此2023年前的俄羅斯新能源很少。但隨著中國車企的進入，新能源成為俄羅斯富豪的偏愛，純電動表現(xiàn)優(yōu)秀，隨后理想等車型的俄羅斯銷量較好，帶來2024年插混的銷量高于純電動的俄羅斯特色。2025年的俄羅斯市場回落，新能源車的回落幅度更明顯，插混下降62%，純電動下滑71%，燃油車僅下滑27%

三、俄羅斯品牌結(jié)構(gòu)走勢

1、2025年主力品牌的俄羅斯走勢

俄羅斯汽車進口現(xiàn)有自然人進口、法人批量進口以及法人平行進口三種方式，平行進口政策調(diào)整利好中國車企官方出口，報廢稅政策調(diào)整堵上鄰國低關(guān)稅灰色通道。報廢稅方面，今年俄羅斯規(guī)定從歐亞經(jīng)濟聯(lián)盟（EAEU）國家進口汽車，其節(jié)省的關(guān)稅費用須在俄羅斯補繳“報廢稅”，堵上鄰國低關(guān)稅灰色通道。

中國汽車在俄銷售適用于法人批量進口。俄禁止中國汽車走法人平行進口渠道，在事實上避免了非授權(quán)經(jīng)銷商的低價競爭，有利于中國車企官方出口銷售。近期理想開始俄羅斯的官方經(jīng)銷模式。

國際車企品牌在俄羅斯的銷量總體仍然保持相對較高狀態(tài)，尤其是現(xiàn)代起亞、豐田等表現(xiàn)相對較強，都是達(dá)到月均1500臺以上的水平，日韓系表現(xiàn)相對較強。寶馬、奔馳2025年月均銷量也達(dá)到了1000輛左右的水平，表現(xiàn)相對是不錯的狀態(tài)。而其它的國際車企表現(xiàn)也有一定銷量的特色需求。

2、自主品牌的俄羅斯走勢

因技術(shù)和產(chǎn)品力較弱，俄羅斯本土汽車主要集中于價格段較低的低端市場。2024年俄羅斯汽車市場銷量冠軍是拉達(dá)，暢銷主要因為其價格便宜，符合俄羅斯人用車需求。

2024俄羅斯對從中國經(jīng)由中亞國家中轉(zhuǎn)，再運往俄羅斯的車輛需要補齊各類稅費，包括關(guān)稅、增值稅和消費稅等。俄羅斯宣布自2024年10月1日起進口車輛報廢稅上漲70%至85%，每年上漲10%至20%，直到2030年。回收費是在車輛報廢時進行環(huán)保處置的費用，是一項強制性稅款。它與增值稅和關(guān)稅一樣，是影響進口汽車成本的重要因素。

2025年第一季度俄羅斯進口汽車報廢稅已提高至66.7萬盧布（約7500美元），較2023年翻倍。此舉直接增加中國等進口車型的成本，導(dǎo)致終端售價上漲10%-15%。

中國自主車企依靠強大的技術(shù)提升和產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢，在俄羅斯表現(xiàn)相對是較強的特征。奇瑞在2024年達(dá)到了月銷量3萬輛以上的水平，尤其是奇瑞以多個品牌在俄羅斯實現(xiàn)了本土化生產(chǎn)、代工生產(chǎn)和進口車組合的全面發(fā)展的良好態(tài)勢，實現(xiàn)了規(guī)模超強的增長，也實現(xiàn)了多生孩子好打架的聯(lián)合發(fā)展的走勢特點。

長城汽車在俄羅斯表現(xiàn)相對突出，尤其是哈佛和坦克品牌表現(xiàn)相對較好。哈佛品牌實現(xiàn)了小型燃油車在俄羅斯市場超強發(fā)展，類似哈弗初戀等這些車型表現(xiàn)極其優(yōu)秀。而吉利在俄羅斯的表現(xiàn)也實現(xiàn)了超強的增長，以本土化代工生產(chǎn)的產(chǎn)品和進口車型表現(xiàn)都相對較強，尤其是極氪等產(chǎn)品表現(xiàn)相對也是極其優(yōu)秀的情況。其它中國車企也很強，北汽等產(chǎn)品在俄羅斯表現(xiàn)也是相對較強的情況。

3、俄羅斯的新能源車表現(xiàn)總體不錯

中國汽車品牌在俄占據(jù)中高端市場。中國車企在技術(shù)和產(chǎn)品上的優(yōu)勢顯著，疊加關(guān)稅、運輸成本和經(jīng)銷商分成等因素，中國品牌車型在俄羅斯較國內(nèi)價格更高。2025年俄羅斯將中國制造的高端燃油車與電動車（如理想、紅旗、極氪）納入豪華車征稅清單，覆蓋售價1000萬盧布（約10.8萬美元）以上的車型..

中國自主新能源車銷量在俄羅斯車市總體表現(xiàn)是不錯的，尤其是以增程式插電混動等高端車型，實現(xiàn)替代了歐美的豪華車的良好表現(xiàn)。

新能源車中表現(xiàn)比較突出的是理想、極氪、嵐圖等品牌，這些品牌表現(xiàn)相對是極強的特征。而問界，比亞迪、小米等品牌也有一定的銷量的表現(xiàn)。

而最新的產(chǎn)品如小米、智能網(wǎng)聯(lián)最強的問界高端車型表現(xiàn)也不錯。特斯拉等產(chǎn)品在俄羅斯也有一定的銷量表現(xiàn)。